Здравствуйте, в этой статье мы постараемся ответить на вопрос: «Как правильно: валовый или валовой внутренний продукт?». Также Вы можете бесплатно проконсультироваться у юристов онлайн прямо на сайте.
Гласная, которая вызывает сомнения, находится в окончании прилагательного. У нас в языке встречаются оба окончания – «ый» и «ой». Первый, как правило, безударный, второй – ударный. Если мы откроем словари, то обнаружим, что в большинстве из них вариант с окончанием «ой» считается неправильным. Но некоторые словари все-таки фиксируют вариант с безударным окончанием «ый». Если обратиться к рекомендациям языковедов, то они скажут, что более правильным, нормативным считается вариант с гласной «ы». Хотя у нас в языке есть парные прилагательные: запасный и запасной, языковой и языковый. Но в этом случае слова имеют разные значения, то есть являются паронимами.
«Валовой» или «валовый» как пишется?
В словарях русского языка можно встретить оба варианта написания слова.
Правильно
Валовой — предпочтительный вариант написания, который зафиксирован в большинстве словарей. Ударение приходится на последний слог на букву «о» — валовОй.
Валовой доход организации увеличился на 15 процентов.
Общий валовой доход составил 100 миллионов рублей.
Валовой оборот растет с каждым годом.
Валовый — в некоторых словарях этот вариант написания слова отмечен как равноправный. Ударение при таком написании приходится на первый слог — вАловый.
О результатах работы говорит валовый внутренний продукт.
Валовый сбор налогов превысил показатели прошлого года.
В этом году валовый доход предприятия вырос.
Слова «валовой» и «валовый» кое в чём сходны со словом «компас», но с точностью до наоборот: «ва́ловый» с ударением на «а» это термин из профессиональной речи экономистов, а вот «валово́й» – общеупотребительное, литературная норма, причём область его значений шире, см. далее. В нём в ударной позиции находится суффикс, то есть ударение в слове «валово́й» падает на третий, последний слог «ов-», на второе «о».
- «Валово́йдоход или продукт значит учтённый совокупно, на круг, общим числом за определённый промежуток времени».
- «Валово́йсбор урожая с 10-12 соток земли в чернозёмной полосе способен прокормить овощами и фруктами семью из трёх-четырёх человек в течение года».
- «Долгосрочныйвалово́йпрогноз изменений климата говорит о неустойчивости погоды в ближайшие десятилетия».
- «Одно из значений неологизма”тренд” –“валово́йкрик моды” на что-то».
- «Валово́йпошиб ущербного массового самосознания – ксенофобия и ложное представление о собственной исключительности, якобы превосходстве над кем-либо из остальных или всеми ними».
Говорить «ва́ловый» с ударением на первый слог можно, в том числе на экзамене или собеседовании по русскому, только лишь имея в виду сугубо экономические обобщённые признаки (показатели): «ва́ловый продукт», «ва́ловый доход», «ва́ловый сбор» (плодов, мёда, лесных грибов и ягод и т.д.), «ва́ловый улов» (если на продажу), и т.п.
Но вот «ва́ловая прибыль» – уже некорректно, «прибыль» это доход нетто, минус что-то, то есть понятие по определению не валовое. «Ва́ловая вместимость» – совершенно неправильно, так как понятие «вместимость» напрямую с экономикой никак не связано.
В общем же во всех спорных случаях говорите и пишите «валово́й», так будет понятно в том числе и любому экономисту. Моряк ведь тоже поймёт «сухопутное» «ко́мпас», хотя сам и на грамматическом экзамене скорее всего машинально выговорит профессиональное «компа́с».
Слово «валовой» употребляется в русском языке в следующих значениях, примеры даны в начале статьи:
- Взятый, полученный, произведённый, подсчитанный и учтённый за определённый период или в результате некоторого действия (выхода по грибы, рыбной ловли) целиком, совокупно, на круг, по большому счёту, то есть без учёта дальнейших издержек и потерь, Примеры 1 и 2. Синоним «совокупный»; частичные «брутто» (употребляется преимущественно в инверсии: «брутто выручка», «брутто продуктивность», «брутто покос», и др.), «ва́ловый» (только к чему-либо, выражаемому в денежном исчислении), «круговой» (разговорный), «общий» (к совокупности более-менее однородных материальных предметов, описываемых численно: урожаю, добыче, улову и т.д.).
- обобщённый, усреднённый (синонимы) на заданный срок либо область значений исходных данных по какому-либо показателю или группе параметров, Пример 3. Частичные синонимы (специальные) «аппроксимированный», «приве́денный» (не через «ё»!), «сглаженный», «экстраполированный».
- Присущий подавляющему большинству из совокупности (массы) однородных предметов, Примеры 4 и 5. Синонимы «массовый», «огульный», «повальный»; частичные «общий», «повсеместный», «сплошной».
Примечание: в Значении 3 исходные точные понятия «огульный» и «повальный»; их и предпочтительно употреблять в соответствующих случаях в правильной литературной речи.
Валовой или валовый продукт ударение
Слово «валовой» употребляется в русском языке в следующих значениях, примеры даны в начале статьи:
- Взятый, полученный, произведённый, подсчитанный и учтённый за определённый период или в результате некоторого действия (выхода по грибы, рыбной ловли) целиком, совокупно, на круг, по большому счёту, то есть без учёта дальнейших издержек и потерь, Примеры 1 и 2. Синоним «совокупный»; частичные «брутто» (употребляется преимущественно в инверсии: «брутто выручка», «брутто продуктивность», «брутто покос», и др.), «ва́ловый» (только к чему-либо, выражаемому в денежном исчислении), «круговой» (разговорный), «общий» (к совокупности более-менее однородных материальных предметов, описываемых численно: урожаю, добыче, улову и т.д.).
- обобщённый, усреднённый (синонимы) на заданный срок либо область значений исходных данных по какому-либо показателю или группе параметров, Пример 3. Частичные синонимы (специальные) «аппроксимированный», «приве́денный» (не через «ё»!), «сглаженный», «экстраполированный».
- Присущий подавляющему большинству из совокупности (массы) однородных предметов, Примеры 4 и 5. Синонимы «массовый», «огульный», «повальный»; частичные «общий», «повсеместный», «сплошной».
Примечание: в Значении 3 исходные точные понятия «огульный» и «повальный»; их и предпочтительно употреблять в соответствующих случаях в правильной литературной речи.
«Валовой» – относительное прилагательное, употребляемое в значении: «произведенный, сделанный за определенный период времени», также – «повсеместный, массовый». Слово имеет общеславянское происхождение, происходит от старославянских лексем «валъ, валить».
«Валовый» – относительное прилагательное с тем же значением и такими же морфологическими признаками, что и первое слово, но чаще употребляется как экономический термин.
При написании необходимо руководствоваться указанной в начале статьи орфограммой – «Непроверяемые гласные и согласные», так как слова относятся к разряду словарных. Лексемы различаются произношением и написанием: первое произносится с ударением в последнем слоге, второе – в первом, в первом окончание «-ой», во втором – «-ый».
Фразы для запоминания.
Не устанет народ трудовой,
Возрастает продукт валовОй.
***
Люди в подсчёты ушли с головой
И подсчитали доход валовОй.
Проговорите вслух все примеры для лучшего запоминания.
- Такой значительный показатель благосостояния, как валовОй внутренний продукт, год от года возрастает.
- ВаловОй доход предприятия внушал директору уверенность в окончательном успехе бизнес-проекта.
- Он просил коллег обратить особое внимание на то, что начал падать валовОй продукт.
|
Место |
Страна |
ВВП ($ млн.) |
|
|
Весь мир |
85 804 390.60 |
|
1 |
Соединенные Штаты Америки |
20 494 100.00 |
|
2 |
Китай |
13 608 151.86 |
|
3 |
Япония |
4 970 915.56 |
|
4 |
Германия |
3 996 759.29 |
|
5 |
Великобритания |
2 825 207.95 |
|
6 |
Франция |
2 777 535.24 |
|
7 |
Индия |
2 726 322.62 |
|
8 |
Италия |
2 073 901.99 |
|
9 |
Бразилия |
1 868 626.09 |
|
10 |
Канада |
1 712 510.03 |
|
11 |
Россия |
1 657 553.77 |
Валовый внутренний продукт (ВВП) – это сумма стоимости совокупных товаров и услуг, которые производятся в конкретной стране, вне зависимости от того кому принадлежат факторы производства: жителям этой страны или иностранным гражданам.
История появления
В 30-х годах прошлого века исследователи решили измерить объёмы национального производства. Это была первая подвижка изучения экономической деятельности страны, до этого никто детально не занимался данным вопросом.
Понятие ВВП (валовый внутренний продукт) было введено в употребление в 1934 году в Америке экономистом Саймоном Кузнецом. На тот момент именно он работал в Департаменте Коммерции США и занимался подсчётами. Он пересчитал национальный доход Соединенных Штатов Америки до 1869 года.
В 30-е годы прошлого века он предоставил Конгрессу США в 1937 году, а термин «макроэкономика» появился в обиходе в середине 1939 года. Но свою высшую оценку работа получила только в 1971 году, когда автору за исследования вручили Нобелевскую премию. В качестве базового показателя в системе национальных счётов ВВП стал использоваться в начале 90-х годов XX века.
ВВП – это важный показатель состояния экономики в стране. Новые предприятия, увеличение объема продукции на действующих заводах: все это ведёт к росту валового внутреннего продукта. В свою очередь, рост ВВП означает много товаров и услуг, много рабочих мест и снижение уровня безработицы. В экономике этот показатель обозначает, насколько хорошо или плохо идут дела в стране.
Валовый внутренний продукт на душу населения рассчитывается по формуле:
подушный ВВП = общий ВВП/число всех жителей страны
За последние 7 лет отмечается значительный рост ВВП. Спады в экономике спровоцированы внутренними и внешними проблемами. В следующем году в России прогнозируется рост ВВП на душу населения выше отметки в 12000$.
ВВП, то есть валовый внутренний продукт, относится к совокупной рыночной стоимости всех готовых товаров и услуг, произведённых страной. С другой стороны, ВНД (изначально этот показатель имел определение «валовый национальный продукт» (ВНП)) означает валовый национальный доход, который учитывает ВВП страны и чистый доход, полученный за рубежом.
Среди целого ряда экономических показателей ВВП и ВНД считаются наиболее показательными и часто используемыми.
ВаловОй или вАловый как правильно?
|
ВВП |
ВНД |
|
|
Определение |
Совокупная стоимость всей продукции, произведенной в стране за 1 год, в том числе и иностранными предприятиями, находящимися на территории страны |
Доходы за продукцию или услуги, полученные гражданами конкретной страны, в том числе из-за границы минус стоимость товаров, которая ушла заграничным резидентам |
|
Простыми словами |
Всего произведено товаров и услуг в стране |
Доход, полученный гражданами этой страны |
|
Основа |
Территориальность |
Владение |
|
Экономика |
Показатель экономики страны |
Состояние экономики граждан страны |
|
Фокус |
Произведено товаров и услуг в конкретной стране |
Доход, который получен гражданами этой страны |
|
Что учитывается |
При подсчёте учитываются иностранные предприятия на территории этой страны, которые инвестируют деньги в производство, а потом выводят их обратно на родину |
Учитывается показатель всех резидентов, которые инвестируюют капитал в другие государства, а потом переводят его обратно в экономику государства |
И ВВП и ВНД отражают, насколько эффективно развивается экономика в стране из года в год. Если ВВП высокий, значит в стране большие объемы производства продукции, и наоборот. ВНД – это показатель общего дохода, полученного жителями страны в течение года.
При этом не учитывается:
- Неравномерность распределения прибыли среди различных групп населения;
- Теневая экономика;
- Волонтёрство и общественная деятельность, которая не оплачивается;
- Одинаковая оценка разных продуктов и степень их полезности обществу (например, пищевые продукты и алкоголь);
- Время, затраченное на работу и отдых;
- Ущерб, нанесенный окружающей среде и т. п.
Поэтому рейтинги разных стран от Всемирного банка (высокий, средний, низкий) не всегда объективны. Они формируются, исходя из ВВП на душу населения.
Ежегодно Росстат публикует сведения о структуре ВВП в России по видам деятельности, которая влияет на валовый внутренний продукт.
По итогам за 6 месяцев 2021 года на ВВП страны наилучшим образом повлияли следующие отрасли:
- нефть и ископаемые,
- торговля,
- банковская деятельность,
- налоги и сборы,
- транспорт,
- строительство,
- складское хозяйство,
- операторы связи,
- лесное и рыболовное хозяйство,
- платная медицина,
- гостиничный сервис,
- общепит,
- сбор и разделение отходов,
- и прочее.
Понять изменения в структуре ВВП можно, если посмотреть на производство по отраслям. Одни сферы деятельности развиваются, другие находятся в кризисном состоянии. Например, по данным Роскомстата за 2021 год производство напитков за 6 месяцев текущего года стало 100,3% в сравнении с тем же периодом прошлого года – 100,1%.
Принято различать номинальный и реальный ВВП. К номинальному ВВП относится совокупная стоимость всех конечных товаров и услуг страны. Он учитывается даже, если на территории одной страны работает и производит товары завод резидента другого государства. Следовательно, он растет и падает в зависимости от цены на товары и услуги.
Реальный ВВП – это стоимость всех товаров и услуг, которая сложилась однажды. Он может быть выражен в ценах любого года. На этот показатель влияют следующие факторы: количество работников, объем капиталовложений, затраченное время и т. п. Он обозначает, сколько продукции выпущено на территории определенной страны.
Сравнить экономические показатели разных стран можно с помощью паритета покупательной стоимости (ППС). Этот инструмент предполагает, что цены однотипных товаров или услуг в разных странах должны быть примерно одинаковыми.
Валовой – предпочтительный вариант написания, который зафиксирован в большинстве словарей. Ударение приходится на последний слог на букву “о” – валовОй.
Валовой доход организации увеличился на 15 процентов.
Общий валовой доход составил 100 миллионов рублей.
Валовой оборот растет с каждым годом.
Валовый – в некоторых словарях этот вариант написания слова отмечен как равноправный. Ударение при таком написании приходится на первый слог – вАловый.
О результатах работы говорит валовый внутренний продукт.
Валовый сбор налогов превысил показатели прошлого года.
В этом году валовый доход предприятия вырос.
Постановка ударения в слове «валовой», употребление, грамматика
- Филипп. → Молдова или Молдавия как правильно?
- Филипп → Молдова или Молдавия как правильно?
- Эдуард → «ОтдАл» или «Отдал» ударение в слове?
- Elena → «Мелочёвка» или «мелочовка» как пишется?
- Рина → «Пол ночи» или «полночи» как пишется?
- Рукият → Угощение или угощенье как правильно?
- Елена → «КИнза» или «кинзА» ударение в слове?
- Кирилл → Включится или включиться как правильно?
- Пепа Татермуш → «В общем» как пишется?
- Милана → «Серебро» проверочное слово
- Валовой внутренний продукт (ВВП) – это денежная стоимость всех готовых товаров и услуг, произведенных в стране в течение определенного периода.
- ВВП представляет собой экономическую картину страны, используемую для оценки размера экономики и темпов роста.
- ВВП можно рассчитать тремя способами: с использованием расходов, производства или доходов. Его можно скорректировать с учетом инфляции и населения, чтобы получить более глубокое понимание.
- Несмотря на свои ограничения, ВВП является ключевым инструментом, которым руководствуется политики, инвесторы и бизнес при принятии стратегических решений.
В своем основополагающем учебнике «Экономика» Пол Самуэльсон и Уильям Нордхаус четко резюмируют важность национальных счетов и ВВП. Они сравнивают способность ВВП давать общую картину состояния экономики со способностью спутника в космосе, который может наблюдать за погодой на всем континенте.
ВВП позволяет директивным органам и центральным банкам судить о том, сокращается или расширяется экономика, нуждается ли она в повышении или сдерживании, а также надвигается ли на горизонте такая угроза, как рецессия или инфляция. Как и любая мера, ВВП имеет свои недостатки. В последние десятилетия правительства создали различные тонкие модификации, пытаясь повысить точность и конкретность ВВП. Средства расчета ВВП также постоянно развивались с момента их создания, чтобы не отставать от меняющихся показателей деятельности отрасли, а также создания и потребления новых, возникающих форм нематериальных активов.
Страны с двумя самыми высокими ВВП в мире – США и Китай.Однако их рейтинг различается в зависимости от того, как вы измеряете ВВП.По номинальному ВВП Соединенные Штаты занимают первое место с ВВП в 21,37 триллиона долларов по состоянию на 2019 год по сравнению с 14,3 триллионом долларов в Китае.1 Многие экономисты, однако, утверждают, что точнее использоватьВВПпопаритету покупательной способности (ППС) в качестве меры национального богатства.По этому показателю Китай фактически является мировым лидером с ВВП по паритету покупательной способности в размере 23,5 триллиона долларов, за которым следуют 21,4 триллиона долларов США.2
ВВП – это общая рыночная стоимость произведенных конечных товаров и услуг. Впервые данный показатель применил в 30-е годы XX века американский экономист белорусского происхождения Саймон Кузнец.
Макроэкономический показатель рассчитывается в любой валюте. Базовыми для расчета по всему миру являются либо национальная валюта, либо американский доллар.
Подсчет ВВП, как правило, ведется за один год. Однако это не означает, что его нельзя посчитать за квартал или за десятилетие. То же самое касается и территориальных ограничений. Чаще валовой внутренний продукт считают применительно к государству, но можно этот макроэкономический показатель рассчитать и для всего мира.
Валовой внутренний продукт необходимо отличать от валового национального продукта (ВНП). Последний в качестве определяющего критерия предполагает, что национальные резиденты изготавливают товары и оказывают услуги как в своем государстве, так и вне его.
Совкомбанк предлагает взять потребительский кредит, для оформления которого нужен минимальный набор документов. Например, кредит до 40 000 рублей выдают при предъявлении паспорта РФ, заем до 300 000 рублей доступен при наличии паспорта и еще одного документа, подтверждающего личность заявителя. Посчитайте на кредитном калькуляторе, насколько выгодны условия.
«Валовой» или «валовый» — как правильно?
Наиболее распространено деление валового внутреннего продукта на следующие подвиды.
Номинальный, рассчитываемый по текущим ценам. Он имеет тенденцию к увеличению, особенно в ситуации с высокой инфляцией. Даже при сохранении уровня производства итоговая стоимость производимого увеличивается.
Реальный, определяемый с поправкой на инфляцию или дефляцию, т.е. учитывается исключительно объём производства. При расчете используется базовый период, как некая константа, без учета изменения покупательской способности. Такой расчет является более корректным, нежели расчет по текущим ценам.
Так, объем производства товара за 2019 и 2020 годы остались идентичными. Однако инфляция по данному виду товара составила 10%. Соответственно, в номинальном выражении показатель вырос на величину инфляции – 10%. Что касается реального ВВП, то он остался неизменным, поскольку количество производимого не изменилось.
Валовой внутренний продукт Российской Федерации в 2020 году по текущим ценам составил 106 967,5 млрд. рублей или 1,48 триллиона долларов. Мировой ВВП, по состоянию на 2020 год —84 537,69 миллиардов в американской валюте. Таким образом, доля России в мировой экономике составляет не более двух процентов.
Лидерами по показателю в 2020 году являются следующие страны (в долларах):
- Соединенные Штаты Америки — 20,94 триллиона;
- Китай — 14,72 триллиона;
- Япония — 5,05 триллиона;
- Германия — 3,80 триллиона;
- Франция — 2,60 триллиона.
Если смотреть на динамику российского валового внутреннего продукта, то она остается противоречивой. С 1999 по 2013 года данный показатель рос практически безоткатно, если не считать мировой экономический кризис 2008 года. На пике валовой внутренний продукт РФ, согласно данным Всемирного банка, вплотную приближался к 2,3 триллионам долларов. Однако в дальнейшем из-за девальвации рубля и геополитических факторов показатель резко ухудшился. Показатель 2020 года ниже пикового уровня 2013 года более чем на треть.
Достаточно релевантным показателем, который позволяет оценить текущее состояние развития государства, является ВВП на душу населения. В России в 2020 году данный показатель в текущих ценах составил 10 126,72 долларов США. У лидера — Люксембурга — 117 984$. Соединенные Штаты Америки занимают пятое место в мире — 63 358$. Также в число лидеров здесь входят Ирландия, Сингапур, Катар, Швейцария, ОАЭ.
Производственный подход (ВВП по добавленной стоимости) по существу является обратной стороной ВВП по затратам. Вместо измерения производственных затрат, которые вносят вклад в экономическую деятельность, производственный подход оценивает общую стоимость экономической продукции и вычитает стоимость промежуточных товаров, потребляемых в процессе (например, материалов и услуг).
В то время как затратный подход проецирует вперед затраты, производственный подход смотрит назад с точки зрения состояния завершенной экономической деятельности.
- Номинальный ВВП (англ. Nominal GDP) — валовой внутренний продукт, оцененный в текущих рыночных ценах.
- Реальный ВВП (англ. Real GDP) — скорректированный с учетом инфляции показатель, который отражает как стоимость, так и количество товаров и услуг, произведенных экономикой в данном году.
- ВВП на душу населения (англ. GDP per capita) — показатель валового внутреннего продукта на душу населения в стране. Позволяет сравнивать данные о ВВП между различными странами.
- Темпы роста ВВП (англ. GDP growth rate) — сравнивает одну четверть валового внутреннего продукта страны с предыдущим кварталом, чтобы оценить, насколько быстро растет экономика.
Валовый внутренний продукт (ВВП)
| Место | Страна | Объем ВВП ($ млн.) |
|---|---|---|
| 1 | Соединённые Штаты Америки | 20 494 100.00 |
| 2 | Китай | 13 608 151.86 |
| 3 | Япония | 4 970 915.56 |
| 4 | Германия | 3 996 759.29 |
| 5 | Великобритания | 2 825 207.95 |
| 6 | Франция | 2 777 535.24 |
| 7 | Индия | 2 726 322.62 |
| 8 | Италия | 2 073 901.99 |
| 9 | Бразилия | 1 868 626.09 |
| 10 | Канада | 1 712 510.03 |
| 11 | Россия | 1 657 553.77 |
| ВВП мира | 85 804 390.60 |
Существуют недостатки в использовании ВВП в качестве индикатора. В дополнение к отсутствию своевременности, некоторые критические замечания в отношении валового внутреннего продукта являются:
- ВВП не учитывает неофициальные источники дохода — валовой внутренний продукт опирается на официальные данные, поэтому не учитывает масштабы неформальной экономической деятельности. ВВП не в состоянии количественно оценить значение неполной занятости, активности на черном рынке, волонтерской работы и производства домашних хозяйств, которые в некоторых странах занимают большой процент ВВП.
- В глобальной рыночной экономике ВВП ограничен одной страной — валовой внутренний продукт не учитывает прибыли, полученные в стране иностранными компаниями, которые выплачиваются иностранным инвесторам. Это может привести к завышению реального экономического производства в стране. Например, в 2012 году ВВП Ирландии составил 210,3 млрд. долларов, а ВНП составил 164,6 млрд. долларов, причем разница в 45,7 млрд. долларов (или 21,7% ВВП) обусловлена репатриацией прибыли иностранными компаниями, базирующимися в Ирландии.
- ВВП делает акцент на материальном производстве без учета общего благосостояния — рост валового внутреннего продукта сам по себе не может измерять развитие нации или благосостояние ее граждан. Например, страна может испытывать быстрый рост ВВП, но это может повлечь за собой значительные издержки для общества с точки зрения воздействия на окружающую среду и увеличения неравенства в доходах.
- ВВП игнорирует деловую активность — валовой внутренний продукт учитывает только производство конечных товаров и новые капиталовложения и намеренно исключает промежуточные расходы и сделки между предприятиями. При этом ВВП преувеличивает значение потребления по отношению к производству в экономике и менее чувствителен как индикатор экономических колебаний по сравнению с показателями, включающими деловую активность.
В своем учебнике «Экономика» Пол Самуэльсон и Уильям Нордхаус четко обозначают важность показателя ВВП страны. Они сравнивают способность валового внутреннего продукта давать общую картину состояния экономики со способностью спутника в космосе наблюдать за погодой на всем континенте.
Валовой внутренний продукт позволяет политикам и центральным банкам судить о том, сокращается или развивается экономика, нуждается ли она в стимулировании или сдерживании. Как и любая мера, валовой внутренний продукт имеет свои недостатки. В последние десятилетия правительства создали различные методики расчета в попытках повысить точность ВВП.
Методы расчета ВВП непрерывно развиваются с момента его зарождения, чтобы идти в ногу с постоянно меняющимися показателями промышленной активности, производства и потребления новых, возникающих форм нематериальных активов.
Прежде чем начать торговать на любом финансовом инструменте, вы должны правильно оценить цели инвестирования, свой опыт торговли и допустимый уровень риска.
Учитывайте высокий уровень риска, связанный с торговлей фьючерсами, валютными парами и с использованием заемных средств.